Rapporto di mercato: Wall Street in guardia

Martedì è in arrivo un’importante data economica con i dati sull’inflazione statunitense. Alla luce di ciò, i mercati azionari statunitensi non hanno trovato una direzione chiara all’inizio della settimana. Il mercato tedesco era in una posizione migliore.

In vista della pubblicazione dei nuovi dati sull’inflazione statunitense, le borse di New York hanno mostrato andamenti contrastanti. L’indice Dow Jones ha chiuso in rialzo dello 0,16%.

D’altro canto, i titoli tecnologici dell’indice Nasdaq hanno registrato un trend al ribasso. Il Nasdaq 100 ha chiuso in ribasso dello 0,3%.

Con la pubblicazione dei prezzi al consumo statunitensi per ottobre, martedì c’è in agenda un evento economico di alto livello, che dovrebbe innescare reazioni dinamiche sui prezzi.

“Qualsiasi brutta sorpresa potrebbe far crollare i mercati finanziari, e quindi diventerebbe sempre più probabile un aumento dei tassi di interesse”, ha detto l’analista Christian Henke del brokeraggio IG. Tuttavia, se il tasso di inflazione dovesse diminuire, ciò segnalerebbe una pausa temporanea dei tassi di interesse da parte della Federal Reserve americana il 13 dicembre. La decisione finale sul tasso di interesse verrà presa dalla Fed in questo giorno.

Anche l’imminente blocco negli Stati Uniti richiede cautela – ancora una volta. A pochi giorni dall’imminente congelamento del bilancio negli Stati Uniti, non esiste ancora una soluzione al Congresso per questa aspra controversia. Entrambe le Camere del Congresso devono concordare un disegno di legge per prevenire il cosiddetto “shutdown del governo”. Il termine per la liquidazione scade venerdì.

Sul mercato azionario tedesco l’indice DAX è riuscito a riprendersi dalle perdite di venerdì e ha chiuso al massimo giornaliero di 15.345 punti, ovvero in aumento dello 0,73%.

La situazione tecnica dell’indicatore principale è attualmente favorevole. Il DAX ha interrotto il trend ribassista iniziato agosto (attualmente a 15.213 punti). Ciò aumenta la possibilità di ulteriori aumenti di prezzo. Il vantaggio per i prezzi deriva anche dalla stagionalità, poiché i sei mesi migliori per il mercato azionario sono iniziati a novembre. Negli ultimi 10 anni il DAX è cresciuto in media del 3,5% a novembre.

In serata l’euro veniva scambiato appena sopra 1,07 dollari. In mattinata, il vicepresidente della BCE Louis de Guindos ha ribadito la posizione del Monetary Policy Board secondo cui l’inflazione nell’area valutaria è molto elevata nonostante i recenti cali. Pertanto, il Consiglio garantirà che il tasso di interesse di riferimento rimanga a un livello limitato per tutto il tempo necessario.

Nel pomeriggio, i prezzi dell’oro si sono stabilizzati dopo i recenti cali. In serata, il prezzo di un’oncia d’oro era pari a 1.945 dollari, con un aumento dello 0,2%.

Anche i prezzi del petrolio sono tornati positivi dopo le perdite iniziali. In tarda serata, un barile di greggio Brent (159 litri) con consegna a gennaio costa 82,66 dollari. Si tratta dell’1,2% in più rispetto a prima del fine settimana.

L’OPEC ha alzato le previsioni sulla domanda per l’anno in corso. Si prevede che la domanda di petrolio quest’anno crescerà di 2,5 milioni per raggiungere una media di 102,1 milioni di barili al giorno. Si tratta di 100mila barili in più rispetto alle aspettative precedenti. Ha aggiunto che i dati recenti confermano il forte trend di crescita globale. Sembra che l’OPEC voglia contrastare le recenti basse aspettative riguardo alla domanda.

Nelle ultime tre settimane, i prezzi del petrolio sono diminuiti di oltre il 10% a causa dei deboli dati economici diffusi dai due principali paesi consumatori, Stati Uniti e Cina, che indicano un calo della domanda.

Il più grande vincitore nel DAX sono state le azioni di Siemens Energy. Si prevede che l’azienda in difficoltà riceverà assistenza governativa. Il quotidiano “Handelsblatt”, citando gli ambienti finanziari e negoziali, ha riferito che durante i negoziati sono stati raggiunti importanti accordi. I risultati dovrebbero quindi essere resi noti mercoledì, quando verranno presentati i dati di bilancio della società. Secondo le informazioni, Siemens Energy riceverà garanzie per un valore di 15 miliardi di euro per i grandi progetti.

Le azioni Rheinmetall sono state tra i maggiori vincitori del DAX. Ha beneficiato della prospettiva di aiuti militari molto più elevati all’Ucraina. Nel fine settimana fonti del Ministero federale della difesa hanno rivelato che la Germania raddoppierà gli aiuti militari all’Ucraina l’anno prossimo.

Anche la domanda per le azioni Hensoldt è stata elevata. In serata, però, il titolo MDAX è finito sotto pressione dopo che il fornitore della difesa ha annunciato l’imminente acquisizione del fornitore di servizi militari ESG con sede a Monaco. Per finanziare l’acquisto è in preparazione un aumento di capitale fino al 10%. Il governo federale ne avrà una quota di un quarto, secondo la sua partecipazione nella Hensoldt. L’acquisizione di ESG Elektroniksystem- und Logistik-GmbH “sarà un passo importante per Hensoldt per diventare un fornitore europeo di soluzioni perfettamente integrate”, ha affermato l’azienda.

Porsche SE, il principale azionista di VW e Porsche, ha ridotto il suo debito di quasi 1 miliardo di euro nel corso dell’anno. L’indebitamento netto è migliorato a 5,8 miliardi di euro a fine settembre, dopo 6,7 miliardi di euro all’inizio dell’anno. L’utile consolidato al netto delle imposte è sceso a 3,8 da 4,8 miliardi di euro nel periodo gennaio-settembre, in gran parte influenzato dagli sviluppi del Gruppo Volkswagen.

Continental Motors sta tagliando migliaia di posti di lavoro nella sua divisione automobilistica in difficoltà. DAX ha affermato che non è ancora chiaro esattamente quanti posti di lavoro andranno persi. “È probabile che il numero sia nell’intervallo medio di quattro cifre.” Nel complesso, Continental prevede di risparmiare 400 milioni di euro all’anno a partire dal 2025 adattando le proprie strutture di gestione.

Secondo quanto riportato dai media, la casa automobilistica Volkswagen di Wolfsburg ha fornito i primi dettagli su una possibile riduzione della forza lavoro nell’ambito di un programma di austerità. Come riportato da Handelsblatt, citando un podcast interno alla Volkswagen con il presidente del marchio Thomas Schäfer e il direttore delle risorse umane Gunnar Kilian, entro il 2026 i costi del personale amministrativo della Volkswagen diminuiranno di un quinto.

La casa automobilistica BMW sta indagando sulle accuse contro un fornitore marocchino di cobalto, secondo una ricerca condotta Rapporto sullo sviluppo mondiale, Rapporto sullo sviluppo mondiale La Süddeutscher Zeitung avrebbe violato gli standard ambientali e sociali. Un portavoce dell’azienda ha detto oggi che la BMW ha avviato le indagini e ha chiesto un commento alla società di materie prime Management. “Prendiamo sul serio le potenziali violazioni e indaghiamo su di esse.” Se il fornitore si comporta male, BMW richiederà immediatamente un’azione correttiva.

Il proprietario principale TAG Immobilien AG non vuole pagare dividendi per l’anno finanziario in corso dopo il 2022. La liquidità rimanente dovrebbe essere utilizzata per rafforzare la base di capitale e finanziare nuovi progetti in Polonia. MDAX ha confermato le sue previsioni per l’anno in corso. Dopo nove mesi, il FFO I è sceso dell’8,7% a 132,6 milioni di euro.

Encavis, gestore di parchi eolici e solari, ha confermato le sue previsioni annuali presentando i dati relativi ai nove mesi. Alla fine di settembre il fatturato era leggermente salito a 356 milioni di euro. Il risultato operativo rettificato è diminuito del 9% a 246 milioni di euro. Per l’intero anno, MDAX di Amburgo continua ad aspettarsi un fatturato di oltre 440 milioni di euro, dopo 462,5 milioni di euro dell’anno precedente. Il risultato operativo dovrebbe superare i 310 milioni di euro, dopo i 350 milioni di euro del 2022.

Il gruppo assicurativo Talanx vuole superare l’utile record di quest’anno previsto per il 2024. Il CEO Torsten Liu prevede per il prossimo anno un risultato netto di oltre 1,7 miliardi di euro. MDAX aveva precedentemente previsto un profitto di poco superiore a 1,6 miliardi di euro per il 2025.

Le azioni Salzgitter erano richieste sull’SDAX dopo che la società siderurgica ha riportato i numeri completi per i primi nove mesi. L’analista Musa Ola della banca americana JP Morgan ha scritto che il flusso di cassa è stato più forte del previsto. Secondo le previsioni confermate, il consenso del mercato sugli utili prima delle imposte ha margini di miglioramento.

Gli investitori hanno acquistato anche azioni dell’Energiekontor. L’operatore nel settore dell’energia solare ed eolica ha già fornito risultati trimestrali soddisfacenti e ha confermato i suoi obiettivi. Sembra che questo potrebbe calmare un po’ gli investitori nervosi. Partendo da un massimo annuale di circa 90 euro alla fine di agosto, nelle ultime settimane il prezzo è sceso di quasi il 30%.

Nei primi nove mesi dell’anno, il peso del tasso di interesse negativo ha pesato sullo sviluppatore di progetti eolici e fotovoltaici PNE. La conclusione è che c’è una perdita di circa 25 milioni di euro. L’anno precedente la PNE aveva realizzato un utile di 6,6 milioni di euro. Il gruppo ha così ampliato le sue perdite rispetto alla prima metà dell’anno.

L’incertezza del settore immobiliare grava pesantemente su Patricia. SDAX ha sorprendentemente annunciato in serata che la direzione aveva avviato una revisione globale della sua base di costi. Secondo i dati preliminari, l’utile prima degli interessi, delle imposte e degli ammortamenti (Ebitda) è sceso di oltre un terzo a 50,2 milioni di euro nei primi nove mesi. Secondo Patricia, quest’anno non ce ne saranno più. Il consiglio vuole anche riorganizzare la politica dei dividendi. “Il contesto di mercato rimane difficile, forse più a lungo di quanto molti si aspettassero”, ha affermato il CEO Asuka Foreman.

La società di servizi industriali Bilfinger ha registrato guadagni molto più consistenti nel terzo trimestre, grazie soprattutto al suo programma di risparmio. Il margine Ebeta, un importante indicatore di redditività, è migliorato dal 3,4% dell’anno precedente al 5,1%. Il risultato finale è che nei tre mesi terminati a fine settembre si è registrato un utile di 37 milioni di euro, rispetto ai 22 milioni di euro dello stesso periodo dell’anno scorso.

Come previsto, il traffico passeggeri all’aeroporto di Francoforte è aumentato più dei livelli minimi di ottobre. L’operatore aeroportuale Fraport ha contato 5,7 milioni di passeggeri il mese scorso, con un aumento del 14,9% rispetto all’anno precedente. Tuttavia, il volume è rimasto inferiore dell’11,9% rispetto a prima della pandemia di Corona nell’ottobre 2019.

Nei primi nove mesi il gruppo energetico EnBW ha raddoppiato il suo utile netto consolidato rettificato dopo le azioni di terzi portandolo a circa 2,4 miliardi di euro rispetto a 1,1 miliardi dello stesso periodo dell’anno scorso. “I nostri buoni risultati per i primi nove mesi confermano il nostro investimento nella crescita nell’attuazione accelerata della transizione energetica”, ha affermato il CFO Thomas Kosterer.

L’operatore britannico di stazioni di servizio EG Group sta espandendo la sua rete di ricarica rapida in Europa acquistando stazioni di ricarica Tesla. È prevista la costruzione di oltre 20.000 stazioni di ricarica presso le sedi del gruppo. La rete EG in Germania comprende stazioni di servizio Esso e gran parte delle pompe di benzina OMV. Con gli standard di rete di ricarica leader nel settore dei veicoli elettrici, i proprietari di auto possono beneficiare dell’offerta indipendentemente dalla marca della loro auto.

I dettagli dello studio supportano l’effetto positivo del dimagrimento Wegovy della società farmaceutica Novo Nordisk nella prevenzione degli attacchi di cuore. Di conseguenza, Wegovy riduce il rischio di gravi complicazioni cardiovascolari come ictus e infarto, indipendentemente dall’età, dal sesso, dalla razza o dall’indice di massa corporea iniziale. Inoltre, l’effetto positivo arriva molto rapidamente.